Cours gestion de trésorerie

Cours gestion de trésorerie

Flux de trésorerie d’exploitation (cash flows opérationnels) : mouvements de trésorerie générés par les activités principales de l’entreprise (ventes, achats, paiement des salaires).
Flux de trésorerie d’investissement : mouvements de trésorerie liés à l’achat ou à la vente d’actifs immobilisés (équipements, terrains, etc.).
Flux de trésorerie de financement : mouvements liés aux opérations de financement (emprunts, augmentation de capital, paiement des dividendes).
Tableau des flux de trésorerie : outil comptable pour suivre les entrées et sorties de trésorerie sur une période donnée.

Importance des prévisions de trésorerie : anticiper les écarts de liquidité pour éviter les déficits ou les excédents inutiles.
Techniques de prévision :
- Prévision à court terme : prévisions sur quelques semaines ou mois pour planifier les besoins immédiats de trésorerie.
- Prévision à long terme : planification annuelle ou pluriannuelle, notamment pour anticiper les investissements futurs ou les fluctuations saisonnières.
Outils de prévision : utilisation de logiciels spécialisés (Excel, logiciels de gestion de trésorerie) pour modéliser et suivre la trésorerie.

Accélération des encaissements : réduire les délais de paiement des clients et encourager les paiements anticipés ou à terme court.
Ralentissement des décaissements : négocier des délais de paiement plus longs avec les fournisseurs pour préserver les liquidités.
Gestion des stocks : réduire les niveaux de stocks sans nuire à la production ou à la distribution pour améliorer le BFR et dégager des liquidités.
Réduction du BFR : stratégies pour optimiser la gestion des créances clients, des dettes fournisseurs et des stocks.

Investissement des excédents : placer les excédents de trésorerie dans des placements sûrs et liquides (comptes d’épargne, bons du Trésor, placements à court terme).
Politique de distribution : décider s’il faut réinvestir les excédents dans l’entreprise ou les distribuer sous forme de dividendes aux actionnaires.
Stratégies d’investissement :
- Placements à court terme : instruments de trésorerie (SICAV monétaires, certificats de dépôt) offrant une sécurité maximale et une liquidité rapide.
- Placements à long terme : investissements plus risqués, mais potentiellement plus rentables (actions, obligations d’entreprise).

Emprunts à court terme : recours à des lignes de crédit, découverts bancaires, ou prêts à court terme pour combler les déficits temporaires de trésorerie.
Négociation avec les créanciers : négocier des délais de paiement plus longs ou des conditions de crédit avec les fournisseurs ou les banques.
Réduction des coûts opérationnels : mettre en place des stratégies d’optimisation des coûts pour libérer des fonds (réduction des dépenses non essentielles, optimisation des processus).